منتدي نبض السوق السعودي - عرض مشاركة واحدة - »»»» رصد لأداء "الصناديق" التي تستثمر بالسوق السعودي.. الأفضل والأسوأ أداءً خلال عام 2016

09-01-2017, 01:21 PM

»»»» رصد لأداء "الصناديق" التي تستثمر بالسوق السعودي.. الأفضل والأسوأ أداءً خلال عام 2016

رصد لأداء "الصناديق" التي تستثمر بالسوق السعودي.. الأفضل والأسوأ أداءً خلال عام 2016

أظهر مسح قامت به بوابة "أرقـام" المالية انخفاض صافي قيمة صناديق الطرح العام التي تستثمر في الأسهم المحلية لتبلغ بنهاية عام 2016 نحو 16.76 مليار ريال متراجعة بنسبة 16 % مقارنة بالعام السابق، وذلك رغم ارتفاع عدد الصناديق بنهاية العام لتصل إلى 100 صندوق بزيادة 11 صندوقا، مقارنة بالعام السابق.

وتقوم الصناديق الاستثمارية في العادة بتحديد يومين في الأسبوع لإعادة تقييم أصولها، حيث بلغت نسبة أصول هذه الصناديق، مقارنة بالقيمة السوقية للسوق السعودي بنهاية 2016 أقل من 1.00 %، مقارنة بـ 1.27 % خلال العام السابق.

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

هذا وتتكون معظم الصناديق الاستثمارية التي تتعامل بالأسهم المحلية وفقا لتصنيفين، الأول تنمية رأس المال والذي يمكن تعريفه على أنه صندوق يبحث عن تنمية رأس المال عن طريق الاستثمار في الشركات التي يتوقع أن ترتفع قيمتها السوقية ولا يعتبر الدخل من التوزيعات النقدية عاملا مهما.

أما الصنف الثاني (صناديق النمو والدخل)، فهي تجمع بين تنمية رأس المال عن طريق الأرباح الرأسمالية بالإضافة إلى تحقيق دخل من التوزيعات النقدية.

وأدناه جدول يوضح تفاصيل الصناديق الاستثمارية التي تستثمر في الأسهم المحلية بنهاية 2016:

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

وكما يلاحظ من خلال الجدول أعلاه، فإن معظم الصناديق الاستثمارية هي ضمن تصنيف صناديق تنمية رأس المال.

وحقق صندوق جدوى للأسهم السعودية - الفئة ج ضمن صناديق تنمية رأس المال في فئة الصناديق المتوافقة مع الضوابط الشرعية أداء إيجابيا بنسبة 19 % تلاه صندوق جدوى للأسهم السعودية - الفئة أ بنسبة 19 %، ثم صندوق الراجحي لأسهم البتروكيماويات والأسمنت.

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

وبالنسبة إلى صناديق تنمية رأس المال التي تقع ضمن فئة الصناديق التقليدية فقد جاء صندوق صائب للأسهم السعودية كأعلى أداء بمعدل 10 % تلاه صندوق مورغان ستانلي للأسهم السعودية.

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

في المقابل حقق صندوق إتش إس بي سي لفرص الأسهم البتروكيماوية السعودية، وفقا لتصنيف صناديق النمو والدخل نموا بنسبة 31 %، يليه صندوق صندوق الراجحي للأسهم السعودية للدخل بنسبة 27 % ثم الأول للطروحات الأولية بمعدل 6 %.

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

أما من حيث الصناديق التي سجلت أداء سلبيا خلال عام 2016 فقد جاء صندوق المستثمر الحر للأسهم السعودية بنسبة انخفاض بلغت 74 % تلاه صندوق بيتك للإصدارات الأولية بمعدل 17 % ثم صندوق بيتك الواعد للأسهم السعودية بنسبة 15 %، كما يظهر من الجدول أدناه:

»»»» لأداء "الصناديق" التي تستثمر

الجدير ذكره أن الصناديق الاستثمارية هي عبارة عن أوعية استثمارية تقوم بجمع رؤوس أموال من مجموعة من المستثمرين وتديرها وفقا لأهداف واستراتيجيات محددة يضعها مدير الصندوق، وتتكون أرباح هذه الصناديق في العادة من الأرباح الرأسمالية نتيجة تحسن أسعار الأوراق المالية المستثمر بها بالإضافة إلى الأرباح الناتجة عن التوزيعات النقدية لهذه الأوراق إن وجدت.